热门话题

上周万众瞩目的特斯拉投资者大会如期召开，神秘的Master Plan 3也终于揭开面纱。关于该计划的内容，之前我做过一次预测，目前看相关话题还是在预料之中的，只是实际内容Master Plan 3更加宏伟，用大数据勾勒了人类能源的未来。尽管马斯克在战略层面勾画了宏伟计划，令很多投资机构都觉得太遥远，有生之年都不一定能看到，但这就是马斯克，这么多年才一次的Master Plan自然是以战略层面为主，而非战术层面。

投资者其实更愿意看到的是新车型比如Model Q以及4680电池等具体化的能够实现其规划的载体，而Master Plan 3显然是让大家不满意的，因此公布后特斯拉股价大跌超过5%，尽管周五特斯拉强势反弹近4%，但依然没有回到$200美元大关。其实我们回头看看Master Plan过去的几次内容，2006年第一篇章提到的大部分内容都已经实现，尽管没有普及，但已经都得到了商业化落实，而这已经过去了17年，第二篇章的内容目前显然是没有落实的，因此在不到10年内又公布第三篇章走战略层面把握方向其实正是马斯克的目的所在。

第一篇章提及的普及使用太阳能电力在第二篇章进行了延展，内容是制造太阳能屋顶并整合储能电池，这一点目前看发达国家做得很好。由此我们可以感受到第三篇章的内容尽管很遥远，但都有迹可寻，马斯克是在做事的，不是空谈而已。当然第二篇章的无人驾驶和共享特斯拉出租车计划都没能在今天落实，我相信在不久的将来也能够得到实现。

那么第三篇章真的是毫无内容么？其实也不尽然，或许是马斯克看得太远，要求太高，令诸多投资者觉得不现实了。接下去我们就来看看Master Plan 3具体涉及了哪些领域。首先说说机器人方面，特斯拉展示了关于人形机器人的视频，马斯克也承认在去年AI日上展示的Optimus机器人仅仅是雏形，那时候并无法完成正常工作，但机器人结合今日爆炒的AI概念彻底点燃了人类下一步推进的动力，这点我们从目前依旧爆火的ChatGPT就可以体会到。

另外就是主要的汽车方面的内容。比如特斯拉将打造一支全球电动车队，该电动车队将拥有约8500万辆汽车。大家期待着的新车，特斯拉的Cybertruck卡车今年将问世，Cybertruck和未来所有汽车将转向48伏电力系统。马斯克预测了未来所有汽车都将使用纯电动驱动且自动驾驶，这是不可阻挡的趋势。关于成本问题，下一代汽车可以由更多人同时组装，组装成本降低50%，2022年Model 3每辆车的成本已降低了30%。公司产量达到了400万辆特斯拉的里程碑，公司的目标是每45秒造一辆车。

还有就是跟未来能源革命最相关的储能电池。马斯克介绍了Master Plan需要储能240 TWH，可再生电力30 TW，对制造的投资需要达到10万亿美元，而对能源要求不到燃料经济的一半。这是全球的目标，他本人在这一刻也不像是一个企业家，而是一位星球领导者，相信这也是令很多投资者认为他的计划过于不切实际的原因。这里要重点提及的内容足以影响其他板块未来走势，一个是马斯克重申其对锂的立场，新能源电池生产过程中的关键限制来自于提纯锂元素的产能，而不是发现锂矿资源，这就令诸多到处勘探锂矿的上市公司尴尬了，这个世界其实更需要的是提纯技术。马斯克表示市场对大容量电池储能的需求非常庞大，会一直持续下去，这也是目前寻找投资标的很好的暗示。另外马斯克谈到的下一代永磁电机将完全不使用稀土材料令整个稀土行业为之一振，稀土板块应声暴跌了一把，其实回过头看，稀土可以使用的地方远不止永磁电机，担心稀土没人要的投资者大可不必担心。

第三篇章的内容提及的第四个方面是可持续能源，特斯拉将发布一份白皮书，为地球使用可持续能源勾勒出一条清晰的道路，告诉世界太阳能才是巨大的能量来源，更是人类需要的可持续能源。另外提到的内容有：特斯拉将为飞机和船只提供可持续燃料；特斯拉充电桩将适配所有电动汽车；公司已经能够使用人工智能解决复杂的规划问题，且正在采用自动贴标系统；特斯拉芯片短缺的问题基本上已经过去；美国德州Corpus Christi锂矿冶炼厂已经破土动工，计划12个月内投产；新的墨西哥超级工厂将生产下一代电动汽车，工厂预计将创造多达 6000 个工作岗位，正在考虑配套生产电池。

特斯拉的Master Plan 3从内容上看实在是过于宏伟，一家企业的未来计划已经无形之中把全人类的未来给带入了自己的规划，我们不知道这是好是坏。优点是马斯克的确足够优秀，他的理念若能实现的确能够让全人类的未来发展有了明确的方向，这的确是造福人类的计划；缺点是求同存异一直是文明得以进步的关键，纯电动电池真的是人类未来的唯一选择吗?马斯克去年收购推特的闹剧曾一度令他坠落凡间，也突显了他的不完美。那么一家主动带领着全人类走向的企业，在它实现垄断的那一天，在马斯克离开的那一天，还会是今天这番景象吗？我们希望马斯克的第三篇章能够造福人类，净化地球，提高能源的利用效率，更希望这是一颗种子，能够在全世界生根发芽，世界需要涌现出多个马斯克，共同去实现文明的大飞跃。

免责声明：GO Markets分析师或外部发言人提供的信息基于其独立分析或个人经验。所表达的观点或交易风格仅代表其个人；并不代表GO Markets的观点或立场。

联系方式：

墨尔本 03 8658 0603

悉尼 02 9188 0418

中国地区(中文） 400 120 8537

中国地区(英文） +248 4 671 903

作者：

Xavier Zhang | GO Markets 专业分析师